Investir en SCPI
Dans l’objectif de se constituer un complément de revenu, il est envisageable d’investir en SCPI. Il s’agit effectivement d’un véhicule de placement collectif générateur de revenus. La souscription d’une seule part de SCPI suffit amplement pour devenir l’un de ses associés. Et chaque trimestre, l’ensemble des porteurs de parts perçoivent les fruits de leur investissement.
L’investissement en SCPI est accessible à tous grâce à différents modes de souscription. Il y a, par exemple, l’achat au comptant et l’achat à crédit, sans oublier la possibilité de souscrire des parts de SCPI en démembrement temporaire. Mais il y a aussi la souscription via un contrat d’assurance-vie.
SCPI au comptant
L’acquisition au comptant reste le mode de souscription de parts de SCPI le plus courant aujourd’hui. Toutefois, il s’adresse uniquement aux épargnants disposant d’un capital (ou d’argent liquide) suffisant. Il est donc impossible d’investir dans des parts d’une SCPI au comptant sans un apport personnel. La bonne nouvelle, c’est qu’environ 200 euros suffisent pour acquérir une part de SCPI. Afin de toucher des revenus immédiats, il vaut mieux se tourner vers une SCPI de rendement à capital variable. Il est souvent exigé aux nouveaux souscripteurs d’acheter un certain nombre de parts de SCPI. Il s’agit plus concrètement du minimum de souscription. En clair, la souscription de 5 ou 10 parts doit être effectuée pour toute nouvelle souscription. Par exemple, si le prix acquéreur est fixé à 200 euros et que le minimum de souscription est de 5 parts, alors il faudra débourser une somme de 1 000 euros. Bien entendu, l’épargnant peut en acheter autant qu’il le souhaite.
SCPI à crédit
Le recours à l’endettement pour acquérir des parts de SCPI constitue une solution envisageable pour devenir l’un de ses associés. En effet, il est possible de financer l’acquisition de parts de SCPI à crédit. La seule condition à remplir, c’est que l’épargnant devra avoir un taux d’endettement inférieur ou égal à 33 %. Si c’est bien le cas, alors son banquier lui accordera sûrement un prêt immobilier destiné à financer un investissement en SCPI. Il faudra bien sûr fournir quelques pièces justificatives pour se construire un dossier de demande de crédit immobilier solide. S’il est validé par un établissement de crédit, l’épargnant pourra concrétiser son projet d’acquisition de parts. Acheter des parts de SCPI à crédit permet de déduire les intérêts d’emprunt des revenus dégagés par son placement. Les dividendes trimestriels distribués par la SCPI vont couvrir une partie des échéances de crédit. Cela contribue à l’amélioration du rendement de son placement sur le long terme.
SCPI en démembrement
Il existe certaines catégories de SCPI éligibles à la souscription en démembrement temporaire de propriété. Avec ce mode d’acquisition, l’épargnant bénéficiera d’un prix acquéreur décoté. Il devra bien entendu faire un choix décisif au moment de la souscription; investir dans l’usufruit des parts souscrites ou investir dans la nue-propriété des parts souscrites En choisissant la première option, l’épargnant percevra des revenus sous forme de dividendes, du début à la fin du démembrement. En revanche, il sera assujetti à l’IFI (l’impôt sur la fortune immobilière). En choisissant la deuxième option, l’épargnant n’aura aucun impôt à payer. Le nu-propriétaire des parts souscrites n’est pas soumis à l’impôt sur le revenu ni à l’IFI. C’est seulement à l’extinction de l’usufruit qu’il pourra toucher les fruits (les revenus locatifs) de son placement. Bien entendu, la durée d’un démembrement temporaire de propriété doit être mentionnée dans une convention conclue par les deux parties concernées (l’usufruitier et le nu-propriétaire). Il est possible de démembrer des parts de SCPI pendant 3 ans. Mais la durée de l’opération peut être prolongée jusqu’à 20 ans.
SCPI en assurance-vie
La souscription de parts de SCPI via un contrat d’assurance-vie est tout à fait réalisable. Il s’agit d’un mode d’acquisition très intéressant d’un point de vue fiscal. Effectivement, les parts de SCPI logées dans un contrat d’assurance-vie échappent à l’impôt sur les revenus fonciers. Elles bénéficient donc de la fiscalité avantageuse de cette enveloppe. Le seul inconvénient, c’est que l’épargnant ne touchera aucun revenu tout au long de la durée de vie du contrat l’assurance-vie.
Évidemment, seules certaines catégories de SCPI sont éligibles à la souscription via un contrat d’assurance-vie. C’est notamment le cas des SCPI de rendement (diversifiées ou spécialisées). Malheureusement, les parts des SCPI fiscales ne peuvent être souscrites via un contrat d’assurance-vie. La souscription de parts de SCPI via ce dernier est une solution d’investissement qui s’adresse particulièrement aux investisseurs fortement fiscalisés. Ils pourront ainsi investir dans l’immobilier d’entreprise tout en bénéficiant d’une fiscalité avantageuse à long terme.
Investir en SCPI : les avantages
Si la pierre papier continue de séduire un grand nombre d’investisseurs, c’est parce qu’elle permet de profiter de divers avantages. Parmi eux figure notamment la possibilité de se constituer un complément de revenu régulier. Inutile de rappeler que la distribution d’un dividende trimestriel est une caractéristique propre aux Sociétés Civiles de Placement Immobilier.
La mutualisation des risques locatifs constitue aussi l’un des avantages offerts par une SCPI. Les actifs immobiliers constituant son patrimoine étant variés et diversifiés, les risques sont répartis entre plusieurs centaines d’immeubles. De plus, la gestion locative des biens immobiliers détenus par une SCPI est assurée par une société de gestion de portefeuille agréée par l’AMF ou l’Autorité des Marchés Financiers.